Apa itu Pinjaman Uang Keras?
Seperti pinjaman lainnya, pinjaman uang adalah jumlah uang yang dipinjam dari pemberi pinjaman.
Istilah pinjaman yang tepat akan bervariasi berdasarkan kontrak antara peminjam dan pemberi pinjaman.
Peminjam menerima uang, sementara pemberi pinjaman menerima bunga bulanan atas pinjaman sampai dibayar kembali secara penuh. Pemberi pinjaman juga sering kali membebani peminjam di muka, satu kali biaya untuk memproses pinjaman.
Pinjaman uang keras didukung oleh aset fisik, yaitu properti yang dibeli. Lebih banyak pinjaman tradisional didasarkan pada skor kredit peminjam.
Di mana Anda Mendapatkan Pinjaman Uang Keras?
Pinjaman uang keras dapat diperoleh dari investor individu atau kelompok investor.
Siapa yang Butuh Pinjaman Uang Keras?
Pinjaman uang keras biasanya digunakan dalam investasi real estat. Pemberi pinjaman tradisional, seperti bank dan lembaga keuangan lainnya, tidak nyaman meminjamkan investasi berisiko. Mereka lebih tertarik dalam meminjamkan investasi yang stabil di mana mereka merasa ada kemungkinan lebih besar untuk mengembalikan pinjaman.
Oleh karena itu, jika seorang investor ingin membeli properti yang menderita, mereka memiliki pilihan terbatas ketika datang untuk mencari pembiayaan. Investor real estat yang ingin melakukan rehabilitasi usus atau flip properti cepat biasanya menggunakan pinjaman uang.
Investor real estat lain, yang mungkin membeli properti pendapatan , dapat menggunakan pinjaman uang keras pada awalnya sampai mereka dapat menstabilkan properti.
Setelah properti stabil, para investor ini akan memperoleh hipotek yang lebih tradisional dengan suku bunga yang lebih rendah dan melunasi bunga pinjaman uang keras yang lebih tinggi.
Pinjaman uang keras juga digunakan oleh individu yang tidak dapat memperoleh hipotek dari bank karena nilai kredit yang buruk. Mereka mungkin memiliki kredit yang buruk, tetapi masih memiliki cukup ekuitas di properti mereka untuk memiliki pemberi pinjaman uang yang sulit tertarik untuk membuat pinjaman. Skenario ini dapat dilihat ketika pemilik menghadapi penyitaan properti.
Manfaat dari Pinjaman Uang Keras
Berikut adalah 4 alasan seorang investor real estat dapat memperoleh pinjaman uang keras:
1. Proses Cepat: Karena Anda bekerja dengan satu pemberi pinjaman perorangan, atau sekelompok kecil pemberi pinjaman, ada lebih sedikit rintangan yang harus dilewati. Peminjam uang keras tidak tertarik dengan skor kredit Anda atau berapa banyak utang yang Anda miliki.
Karena properti adalah aset yang mendukung pinjaman, mereka hanya tertarik pada berapa banyak nilai yang mereka lihat di properti. Bergantung pada pemberi pinjaman Anda, Anda dapat memiliki pinjaman Anda dalam beberapa hari atau beberapa minggu. Diperlukan waktu satu hingga tiga bulan untuk mendapatkan hipotek yang lebih tradisional.
2. Dapat Meminjam Lebih Banyak: Dengan hipotek tradisional, Anda harus meletakkan minimum 5 persen dari harga pembelian.
Bank lebih suka Anda menurunkan 20 persen dari harga pembelian, yang akan sering memberi Anda syarat pinjaman yang lebih baik. Jika Anda meletakkan kurang dari 20 persen, Anda akan sering harus membeli asuransi hipotek, yang akan meningkatkan pembayaran hipotek bulanan Anda.
Dengan pinjaman uang keras, kreditur mungkin bersedia meminjamkan Anda 100 persen dari harga pembelian. Tanpa uang muka, Anda hanya bertanggung jawab membayar biaya originasi dan bunga bulanan sampai Anda melunasi seluruh pinjaman.
3. Bangun Hubungan: Sama seperti Anda dapat menjalin hubungan dengan bank atau lembaga peminjaman lainnya, Anda dapat menjalin hubungan dengan kreditur uang keras Anda. Jika Anda telah menunjukkan sejarah untuk menghormati ketentuan kontrak dan membayar pinjaman Anda kembali tepat waktu, atau bahkan lebih awal, kreditur mungkin ingin bekerja sama dengan Anda di masa depan.
Karena rekam jejak Anda yang terbukti, kreditur mungkin bersedia untuk meminjam persentase yang lebih besar dari harga pembelian, mengurangi biaya originasi atau mengurangi jumlah waktu yang diperlukan untuk menerima pinjaman.
4. Baik Ketika Memulai: Pinjaman uang keras tidak tepat untuk setiap investor, atau untuk setiap investasi, tetapi mereka dapat menjadi titik awal yang bagus. Ketika Anda baru memulai, pinjaman ini memungkinkan Anda untuk membeli properti dengan sedikit uang Anda sendiri. Setelah Anda menetapkan diri Anda sebagai investor, Anda mungkin bisa mendapatkan kredit dari bank daripada menggunakan pinjaman uang keras, yang akan memiliki tingkat bunga yang jauh lebih rendah.
Risiko Pinjaman Uang Keras
Meskipun ada manfaat untuk mendapatkan pinjaman uang keras, berikut 4 risiko yang harus Anda pertimbangkan:
1. Tingkat Bunga Tinggi: Satu kelemahan besar dari pinjaman uang adalah mereka sering datang dengan suku bunga yang sangat tinggi. Tidak jarang melihat suku bunga antara 10 persen dan 20 persen pada jenis pinjaman ini. Pemberi pinjaman tahu bahwa mereka memiliki tangan atas karena Anda memiliki sangat sedikit pilihan untuk mendapatkan pinjaman.
Karena mereka juga mengambil risiko dengan meminjamkan begitu banyak uang, mereka ingin memastikan Anda memiliki insentif untuk membayar kembali dengan cepat.
2. Biaya Originasi Tinggi: Biaya origination adalah biaya yang akan dikenakan oleh peminjam untuk memproses pinjaman. Ini adalah persentase dari pinjaman.
Sekali lagi, karena ini adalah investasi yang lebih berisiko, pemberi pinjaman uang sulit mencoba melindungi diri mereka sendiri. Tidak jarang bagi pemberi pinjaman untuk mengisi sebanyak lima kali jumlah pemberi pinjaman normal. Sebagai contoh, jika bank umum membebankan satu persen dari total pinjaman sebagai biaya originasi, kreditur uang keras dapat membebankan lima persen dari total pinjaman.
3. Jangka Waktu Tidak Panjang: Meskipun umum memiliki hipotek 15 tahun atau hipotek 30 tahun, ini tidak terjadi dengan pinjaman uang. Meskipun setiap kontrak berbeda, pinjaman ini sering harus dibayar kembali dalam beberapa bulan atau beberapa tahun. Jika pinjaman tidak dibayar kembali dalam beberapa bulan atau tahun pertama, suku bunga yang sudah tinggi bisa meningkat.
4. Kehilangan Properti: Karena properti fisik adalah penjamin pinjaman, bukan Anda secara pribadi, jika Anda tidak dapat melunasi pinjaman, Anda akan kehilangan properti.