Melaporkan Kartu Pembayaran dan Transaksi Jaringan Pihak Ketiga
Formulir IRS 1099-K digunakan untuk melaporkan pendapatan dari transaksi jaringan pihak ketiga. Formulir dikirim oleh pembeli pihak ketiga kepada pedagang. Itu harus diterima pada 31 Januari untuk tahun sebelumnya. Bisnis Anda mungkin menerima 1099-K jika:
- Anda menerima pembayaran dari transaksi kartu pembayaran (kartu debit atau kartu kredit atau kartu nilai tersimpan (seperti kartu hadiah)) untuk jumlah berapapun atau
- Anda menerima pembayaran pihak ketiga (bukan transaksi kartu pembayaran) lebih dari $ 20.000 dan jika ada lebih dari 200 transaksi.
Transaksi pihak ketiga adalah transaksi di mana ada seseorang di antara pembeli dan penjual. Sebagian besar adalah jaringan (online) transaksi, dan pihak ketiga disebut entitas penyelesaian pembayaran (PSE). IRS membutuhkan entitas penyelesaian pembayaran untuk melaporkan pembayaran kepada pedagang sehingga pendapatan pembayaran dapat diverifikasi.
Mengapa Form 1099-K diperlukan?
IRS mengatakan, "Pelaporan informasi pihak ketiga telah terbukti meningkatkan kepatuhan pajak sukarela, meningkatkan koleksi dan penilaian dalam IRS, dan dengan demikian mengurangi kesenjangan pajak."
Dengan kata lain, ada banyak pendapatan yang tidak dilaporkan (apa yang IRS sebut sebagai " celah pajak ") oleh bisnis, dan IRS menggunakan formulir ini untuk memeriksa transaksi terhadap apa yang dilaporkan sebagai pendapatan pada pengembalian pajak bisnis.
Apakah yang dimaksud dengan Entitas Pembayaran Pembayaran (PSE)?
Lembaga penyelesaian pembayaran (PSE) adalah
"entitas domestik atau asing yang merupakan entitas yang memperoleh pedagang, yaitu bank atau organisasi lain yang memiliki kewajiban kontraktual untuk melakukan pembayaran kepada penerima pembayaran yang berpartisipasi dalam penyelesaian transaksi kartu pembayaran, atau organisasi penyelesaian pihak ketiga (TPSO), yang adalah, organisasi pusat yang memiliki kewajiban kontraktual untuk melakukan pembayaran kepada penerima pembayaran yang berpartisipasi dari transaksi jaringan pihak ketiga. "
Singkatnya, PSE adalah bank yang berfungsi sebagai pedagang untuk transaksi kartu kredit atau debit atau layanan pembayaran pihak ketiga seperti PayPal.
Siapa yang harus melengkapi dan mengirimkan Formulir 1099-K?
PSE harus menggunakan formulir 1099-K untuk semua "transaksi pembayaran yang dapat dilaporkan;" artinya, semua transaksi menggunakan kartu kredit, kartu debit, atau transaksi pihak ketiga, seperti PayPal.
PSE harus mengirim salinan Formulir 1099k ke IRS dan salinan ke pedagang, seperti formulir W-2 atau 1099-MISC. Pedagang kemudian memiliki insentif yang kuat untuk melaporkan jumlah yang sama sebagai penghasilan kepada IRS.
Sebelumnya banyak pedagang tidak melaporkan pendapatan dari transaksi kartu kredit atau kartu debit karena tidak ada cara untuk memverifikasi penghasilan kecuali dengan menggunakan catatan rekening bank. Formulir 1099-k diajukan setelah akhir tahun kalender, untuk tahun sebelumnya, waktu yang sama dengan Formulir 1099-MISC .
Banyak penjual eBay, misalnya, menggunakan PayPal, yang merupakan PSE untuk tujuan 1099-k, dan yang harus mengirim pelanggan bisnis 1099-k yang menunjukkan jumlah transaksi penjualan untuk layanannya.
Apakah Saya Harus Mendaftar untuk Pelaporan 1099-K?
Ketika Anda mendaftar dengan layanan pemrosesan pembayaran, Anda akan diminta untuk memberikan informasi tentang bisnis Anda, termasuk ID pembayar pajak Anda . Jika Anda tidak memberikan nomor ID ini, atau salah, Anda mungkin akan dikenakan pemotongan cadangan pada transaksi yang diproses.
Apa yang harus saya lakukan jika saya menerima formulir 1099-K?
Sebagai pedagang, Anda akan menerima satu atau lebih formulir 1099-k dari bank Anda atau pihak ketiga seperti PayPal untuk transaksi di toko atau online. Pertama, tinjau formulir untuk akurasi. Pastikan tidak ada pemotongan atau penyesuaian yang disertakan.
Pengembalian, tunjangan, potongan, dan tolak bayar tidak boleh dimasukkan dalam formulir ini, karena ini adalah pengurangan pendapatan untuk bisnis Anda.
Jika Anda melihat perbedaan, hubungi prosesor pembayaran Anda segera. Jika perbedaan tidak disesuaikan, akan ada perbedaan antara apa yang dilaporkan bisnis Anda sebagai pendapatan dan apa yang dilaporkan oleh prosesor pembayaran. Ini bisa menjadi bendera merah untuk IRS.
Ketika Anda telah meninjau formulir 1009-K, taruh dengan file pajak bisnis Anda dan berikan kepada pembuat pajak Anda. Formulir-formulir tersebut harus dimasukkan dalam pengarsipan pajak bisnis Anda di Jadwal C atau laporan pengajuan pajak penghasilan lain untuk jenis bisnis Anda.
Bagaimana jika saya menerima pemberitahuan dari IRS tentang Formulir 1099-K?
IRS mengirimkan pemberitahuan kepada bisnis yang pendapatannya dilaporkan tidak sesuai dengan pendapatan yang dilaporkan pada formulir 1099-k.
Jika Anda menerima pemberitahuan seperti itu:
- Hubungi pembuat pajak Anda
- Bekerja dengan pembuat pajak Anda untuk meninjau pemberitahuan dan melengkapi lembar kerja
- Kumpulkan catatan pajak yang dapat membantu Anda mengatasi perbedaan. Mungkin Anda memiliki penyesuaian untuk penghasilan, seperti pengembalian atau tolak bayar, yang akan mendukung versi Anda dari perbedaan tersebut. Anda mungkin tidak perlu mengubah catatan ini, tetapi Anda akan membutuhkannya jika ada audit IRS .
- Kirim semua lembar kerja yang diperlukan dan informasi lain yang diminta sebelum tanggal jatuh tempo, atau ajukan permintaan perpanjangan jika Anda tidak dapat mematuhi tanggal jatuh tempo.
- Hubungi IRS di alamat pada pemberitahuan jika Anda memiliki pertanyaan.
Apa Saja Kekhawatiran Tentang 1099-K?
Sejak pengumuman tentang formulir 1099-k, bisnis telah menyatakan keprihatinan atas beberapa hal. Yang paling dikhawatirkan adalah bahwa 1099-k melaporkan total transaksi pembelian untuk tahun dan bulan ke bulan, tetapi tanpa penyesuaian untuk pengembalian dan tunjangan, penyesuaian pelanggan atau tolak bayar. Pengecer harus melacak mereka secara terpisah untuk memverifikasi perbedaan antara jumlah total yang ditampilkan pada 1099-K.
Lebih lanjut tentang Peraturan Pelaporan Kartu Merchant dari TheBalance.
Informasi lebih lanjut dari IRS
Tanya Jawab Transaksi Kartu Pembayaran