Pembiayaan Ekuitas
Anda mungkin memiliki sejumlah uang tunai yang ingin Anda masukkan ke dalam bisnis itu sendiri, sehingga itu akan menjadi basis awal Anda.
Mungkin Anda juga memiliki keluarga atau teman yang tertarik dengan ide bisnis Anda dan mereka ingin berinvestasi dalam bisnis Anda. Itu mungkin terdengar bagus di permukaan Anda, tetapi bahkan jika ini adalah pengaturan terbaik untuk Anda, ada faktor-faktor yang harus Anda pertimbangkan sebelum Anda terjun. Jika Anda memutuskan untuk menerima investasi dari keluarga dan teman, Anda akan menggunakan bentuk dari pembiayaan disebut pembiayaan ekuitas.
Satu hal yang ingin Anda jelaskan adalah apakah keluarga dan teman Anda ingin berinvestasi dalam bisnis Anda atau meminjamkan sejumlah uang untuk bisnis Anda. Itu adalah perbedaan yang krusial! Jika mereka ingin berinvestasi, maka mereka menawarkan Anda pembiayaan ekuitas . Jika mereka ingin meminjamkan uang Anda untuk bisnis Anda, maka itu sangat berbeda dan sebenarnya dianggap sebagai pembiayaan utang.
Keuntungan Pembiayaan Ekuitas
- Anda dapat menggunakan uang tunai Anda dan investor Anda ketika Anda memulai bisnis Anda untuk semua biaya awal, daripada melakukan pembayaran pinjaman besar ke bank atau organisasi atau individu lain. Anda bisa berjalan tanpa beban hutang di punggung Anda.
- Jika Anda telah menyiapkan prospektus untuk investor Anda dan menjelaskan kepada mereka bahwa uang mereka berisiko dalam bisnis baru Anda, mereka akan mengerti bahwa jika bisnis Anda gagal, mereka tidak akan mendapatkan uang mereka kembali.
- Tergantung pada siapa investor Anda, mereka dapat menawarkan bantuan bisnis yang berharga yang mungkin tidak Anda miliki. Ini bisa menjadi penting, terutama di hari-hari awal perusahaan baru. Anda mungkin ingin mempertimbangkan investor malaikat atau pendanaan modal ventura . Pilih investor Anda dengan bijak!
Kekurangan Pembiayaan Ekuitas
- Ingat bahwa investor Anda benar-benar akan memiliki bagian dari bisnis Anda; seberapa besar bagian itu tergantung pada berapa banyak uang yang mereka investasikan. Anda mungkin tidak akan mau menyerahkan kendali bisnis Anda, jadi Anda harus menyadari hal itu ketika Anda setuju untuk mengambil investor. Investor memang mengharapkan bagian dari keuntungan di mana, jika Anda memperoleh pembiayaan utang, bank atau individu hanya berharap pinjaman mereka dibayar kembali. Jika Anda tidak menghasilkan laba selama tahun-tahun pertama bisnis Anda, maka investor tidak berharap untuk dibayar dan Anda tidak memiliki monyet di belakang Anda membayar kembali pinjaman.
- Karena investor Anda memiliki bagian dari bisnis Anda, Anda diharapkan untuk bertindak demi kepentingan terbaik mereka sebaik Anda sendiri, atau Anda dapat membuka diri terhadap gugatan. Dalam beberapa kasus, jika Anda membuat sekuritas perusahaan Anda hanya tersedia untuk beberapa investor, Anda mungkin tidak perlu masuk ke banyak dokumen, tetapi jika Anda membuka diri untuk perdagangan publik yang luas, dokumen itu mungkin akan membuat Anda kewalahan. Anda harus memeriksa dengan Securities and Exchange Commission untuk melihat persyaratan sebelum Anda membuat keputusan tentang seberapa luas Anda ingin membuka bisnis Anda untuk investasi.
Pembiayaan Utang
Jika Anda memutuskan bahwa Anda tidak ingin mengambil investor dan ingin mengendalikan bisnis itu sendiri, Anda mungkin ingin mengejar pembiayaan utang untuk memulai bisnis Anda.
Anda mungkin akan mencoba untuk memanfaatkan sumber dana Anda sendiri terlebih dahulu dengan menggunakan pinjaman pribadi, pinjaman ekuitas rumah, dan bahkan kartu kredit . Mungkin keluarga atau teman-teman akan bersedia meminjamkan Anda dana yang diperlukan dengan suku bunga yang lebih rendah dan persyaratan pembayaran yang lebih baik. Mengajukan permohonan pinjaman bisnis adalah pilihan lain.
Keuntungan Pembiayaan Utang
- Pembiayaan utang memungkinkan Anda mengendalikan nasib Anda sendiri terkait bisnis Anda. Anda tidak memiliki investor atau mitra untuk dijawab dan Anda dapat membuat semua keputusan. Anda memiliki semua keuntungan yang Anda hasilkan.
- Jika Anda membiayai bisnis Anda menggunakan utang, bunga yang Anda bayar atas pinjaman Anda dapat dikurangi pajak. Ini berarti bahwa itu melindungi bagian dari pendapatan bisnis Anda dari pajak dan menurunkan kewajiban pajak Anda setiap tahun. Minat Anda biasanya didasarkan pada suku bunga utama .
- Pemberi pinjaman dari siapa Anda meminjam uang tidak berbagi dalam keuntungan Anda. Yang harus Anda lakukan adalah melakukan pembayaran pinjaman Anda tepat waktu.
- Anda dapat mengajukan permohonan untuk pinjaman Small Business Administration yang memiliki persyaratan lebih baik untuk usaha kecil daripada pinjaman bank komersial tradisional.
Kekurangan Pembiayaan Utang
Kerugian meminjam uang untuk usaha kecil mungkin besar. Anda mungkin memiliki pembayaran pinjaman yang besar tepat pada saat Anda membutuhkan dana untuk biaya awal. Jika Anda tidak melakukan pembayaran pinjaman tepat waktu ke kartu kredit atau bank komersial , Anda dapat merusak peringkat kredit Anda dan membuat pinjaman di masa depan menjadi sulit atau tidak mungkin. Jika Anda tidak melakukan pembayaran pinjaman tepat waktu kepada keluarga dan teman, Anda dapat membebani hubungan itu.
Untuk bisnis baru, bank komersial mungkin mengharuskan Anda untuk menjaminkan aset pribadi Anda sebelum mereka memberi Anda pinjaman. Jika bisnis Anda bangkrut, Anda akan kehilangan aset pribadi Anda.
Setiap kali Anda menggunakan pembiayaan utang, Anda menjalankan risiko kebangkrutan . Semakin banyak pembiayaan utang yang Anda gunakan, semakin tinggi risiko kebangkrutan. Hitung rasio utang terhadap ekuitas untuk menentukan berapa banyak utang perusahaan Anda dibandingkan dengan ekuitasnya.
Beberapa akan memberitahu Anda bahwa jika Anda menggabungkan bisnis Anda, aset pribadi Anda aman. Jangan terlalu yakin tentang ini. Bahkan jika Anda memasukkan, sebagian besar lembaga keuangan masih akan membutuhkan bisnis baru untuk menjanjikan aset bisnis atau pribadi sebagai agunan untuk pinjaman bisnis Anda. Anda masih bisa kehilangan aset pribadi Anda.
Mana yang terbaik; pembiayaan hutang atau ekuitas? Itu tergantung pada situasinya. Modal finansial Anda, investor potensial, reputasi kredit, rencana bisnis, situasi pajak, situasi pajak dari investor Anda, dan jenis bisnis yang Anda rencanakan untuk memulai semuanya berdampak pada keputusan itu. Campuran dari hutang dan pembiayaan ekuitas yang Anda gunakan akan menentukan biaya modal Anda untuk bisnis Anda.
Dua Sumber Modal Lebih Tradisional untuk Bisnis Anda
Selain pembiayaan utang dan ekuitas, ada dua sumber modal tradisional lainnya untuk bisnis Anda. Pendapatan operasi dan penjualan aset juga dapat menghasilkan uang untuk perusahaan Anda. Buat keputusan pembiayaan Anda dengan bijak!